Fondurile speculative: au obținut profituri de peste 7 miliarde de dolari pariind împotriva acțiunilor bancare în timpul recentei turbulențe care a zguduit sectorul, cea mai mare captură de acest fel de la criza financiară din 2008.
Câștigurile uriașe au urmat prăbușirii Silicon Valley Bank și vânzării de urgență a Credit Suisse, care au afectat întregul sector bancar din Europa și SUA.
Vânzătorii care împrumută acțiuni și le vând, sperând să le răscumpere la un preț mai mic, au obținut profituri totale estimate la aproximativ 1,3 miliarde de dolari din pozițiile scurte luate împotriva SVB, potrivit firmei de date Ortex.
Alte câștiguri de 848 de milioane de dolari au provenit din pariuri împotriva First Republic, ale cărei acțiuni au scăzut cu 89% în martie, înainte de a primi o injecție de capital de urgență din partea a 11 dintre cele mai mari bănci americane.
Investitorii au obținut 684 de milioane de dolari din vânzarea în lipsă a Credit Suisse, în condițiile în care o criză de încredere în creditorul elvețian a făcut ca acțiunile sale să se prăbușească cu 71%. Profiturile obținute din pozițiile scurte în întregul sector bancar american și european au totalizat 7,2 miliarde de dolari.
Datele vin în contextul în care autoritățile de reglementare din SUA au desemnat divizia de consultanță a BlackRock să ajute la vânzarea unui portofoliu de 114 miliarde de dolari de titluri moștenite în urma preluării luna trecută a SVB și Signature Bank.
În urma intervențiilor, Federal Deposit Insurance Corporation a rămas în posesia activelor de titluri garantate cu ipoteci și obligațiuni ipotecare. Soarta deținerilor a zguduit piețele de obligațiuni, care se temeau că FDIC ar putea alege să se debaraseze de portofoliu și să împingă prețurile în jos.
Daunele aduse sistemului bancar sunt importante. De la începutul lunii martie, cotațiile acțiunilor băncilor globale au scăzut cu o șesime.De asemenea, băncile ar putea reduce creditarea în cazul în care înregistrează ieșiri de depozite sau dacă trebuie să atragă capital pentru că investitorii se îndoiesc de siguranța lor.
Este posibil ca turbulențele să fi afectat mai puternic băncile americane, dar economia zonei euro este mai dependentă de împrumuturile bancare. Acest lucru ar putea reduce și mai mult creșterea globală, de la 2,5% la 2%.